摘 要：苏州市通过建立科技型中小企业贷款风险补偿机制，创新了财政资金的使用方式，降低了科技企业与商业银行间的信息不对称，“科贷通”、“科技微小贷”、“科创英才集合信贷”与科技支行贷款形成了完整的科技金融信贷体系，有效的缓解了科技型中小企业的融资难问题。
关键词：科技型中小企业；风险补偿；科技金融
中图分类号：F83 文献标识码：A 文章编号：1006-4117（2012）02-0102-01
科技型中小企业是一国经济发展中最活跃的力量，在科技创新与科技成果转化方面发挥着重要作用。科技创新需要大量的资金支持，但科技型企业又大多具有轻资产特征，可抵押物少，很难从重抵押、在偏向于大中企业的商业银行风险评价体制下难以获得贷款，所以“贷款难”一直是制约科技型中小企业发展的“瓶颈”。
针对科技型中小企业“融资难”问题，各地各级政府通过从政策支持到资金撬动入手，采取了一系列举措破解这一难题。其中，苏州市通过为科技型中小企业贷款建立风险补偿机制成为了解决现有科技信贷问题的有益尝试。截至2011年底，苏州市风险补偿资金项下“科贷通”系列贷款三项子业务――“科贷通”、“科技微小贷”、“科创英才集合信贷”，以累计1亿元风险补偿资金，帮助162家企业获得了银行贷款15.3亿元，信贷风险补偿专项资金贷款余额11.45亿元，信贷风险补偿专项资金实际使用余额9903万元，信贷风险补偿专项资金撬动银行贷款倍数达到11.8倍。与此并行的科技支行贷款风险补偿，以1亿元风险池资金作为风险拨备，以交通银行苏州科技支行为主体，为42家科技型中小企业解决贷款1.486亿元。
一、苏州市科技型中小企业风险补偿信贷产品分析
苏州市科技型中小企业风险补偿贷款是以苏州市科技型中小企业信贷风险补偿专项资金为信用保障的科技贷款业务，包括“科贷通”、“科技微小贷”、“科创英才集合信贷”与科技支行四个子业务版块。
主体业务“科贷通”是政府相关部门与合作商业银行共同打造虚拟的“科技银行”，建立科技型企业库为商业银行提供客户源，引入科技专家进入贷款评审控制风险，设立科技型中小企业信贷风险专项资金分摊银行信贷风险，促进银行向科技型中小企业提供贷款。截止2011年底“科贷通”主体业务累计为143家科技型中小企业解决贷款13.28亿元，承诺风险补偿1.1635亿元，财政资金放大倍数11.42倍。在143家科技企业中，有82.57%贷给了科技型中小企业。
“科创英才集合信贷”是以风险池资金为保障，针对“国家千人计划”人才所在企业的开发的债权融资产品。该产品是“科贷通”主体业务的升级版，它将人才专项计划内的科技型中小企业信贷需求集合起来，按照“以强扶弱，以丰补欠”的宗旨，引导企业抱团贷款，利用集合优势，提升了科技型中小企业的谈判地位，降低了银行的信贷风险，实现了金融资源向科技人才的集聚。首期产品“国家千人计划1号”，为10家“千人计划”企业发放贷款1.98亿元，整个集合包风险补偿承诺总额1500万。
“科技微小贷”主要面向苏州市辖区沧浪区科技创业园内的初创期企业，采取“天使投资+科技金融+专业孵化”的信贷模式，为科技小微企业提供单户额度50万元以下，期限1年以内的科技贷款。市政府、沧浪区、宁波银行以4:4:2的比例分摊损失。业务开展以来，已向注册资本总额不超过2400万的9个小微科技型企业放贷共计420万元。
科技支行风险池贷款是以交通银行苏州科技支行为依托，由苏州各市、县、区科技局筹资专项资金1亿元（包括市级5500万元，各县（市）区4500万元），风险由“科技支行风险池”与交通银行苏州科技支行按4:1的比例进行分摊，向科技型中小企业发放的基准利率贷款。依托这一政府资源增信的科技信贷产品交行苏州科技支行推出“银保贷”、“基金宝”、“订单贷”、“投贷通”等专属科技金融产品相配套，形成了为科技型中小企业提供全面服务的“苏州模式”。
二、苏州市建立科技型中小企业风险补偿机制经验总结
苏州市科技型中小企业信贷风险补偿专项资金业务经过1年多的试点，出台了专项资金管理政策、设立了总计2亿元的风险补偿专项资金池、建立了辅助科技信贷发放的科技金融服务平台、开发了“科贷通”系列创新金融信贷产品，有效的缓解了科技型中小企业的融资困难。以下几点经验值得借鉴。
首先，科技型中小企业信贷风险补偿机制创新了财政科技经费的使用方式，提高了财政资金的使用效率。政府科技性资金由过去“点对点”的消耗性使用变为循环使用，提高了政府科技资金的使用效率。同时，通过信贷风险补偿专项资金撬动银行向科技型中小企业发放贷款，更能很好的起到财政资金“杠杆放大效应”，通过政府增信，缩短科技型中小企业与银行谈判周期，使企业及早获得贷款的支持。
其次，将政府的科技型中小企业的信息优势与商业银行的专业风险管理优势结合，有效降低了商业银行的信贷风险与政府资金监管的成本。苏州市科技局利用长期扶植科技型中小企业的先天优势，在信贷遴选过程中扮演了初始“审贷员”的角色，为商业银行降低了信贷风险。同时，商业银行对企业资金用途的监管，也保证风险补偿资金的安全性。
再次，通过“科贷通”等一系列风险补偿信贷产品的创新，为处于不同发展阶段的科技型中小企业提供差异化的产品方案。创新产品各有侧重，对不同程度的风险给与相匹配的补偿，使银行的贷款的风险得到了不同程度的分散，从而激发了商业银行参与科技型中小企业信贷的积极性，也使不同发展阶段的科技型中小企业都获得了相应的信贷支持。
总之，苏州市通过建立科技型中小企业的信贷风险补偿机制，实现了财政资金的循环利用，引导和撬动了商业银行贷款，为科技型中小企业开辟了新的融资途径，其经验值得其他地区借鉴和推广。
作者单位：李毅光 四川大学工商管理学院
邓立群 苏州市科技金融服务中心
参考文献：
[1]赵昌文等.科技金融[M].北京:科学出版社,2009.
[2]束兰根.科技金融融合模式与中小科技企业发展研究[J].金融纵横,2011,(5).